심플랫폼

심플랫폼은 2011년 설립된 산업용 AI·AIoT 플랫폼 기업으로, 자체 개발한 '누비슨(NUBISON)' 플랫폼을 통해 산업 현장의 설비·공정 데이터를 수집·분석해 품질검사, 예지보전, 공급망 최적화 등의 솔루션을 제공한다.

사업모델은 구축형(온프레미스) 솔루션 매출이 중심이며, 프로젝트가 완료되는 시점에 매출이 인식되는 구조상 특정 분기, 특히 4분기에 매출이 몰리는 경향이 있다.

주요 고객사로는 현가·구동·조향 시스템을 생산하며 현대차, 기아, GM, 스텔란티스, 포드, 도요타 등에 공급하는 글로벌 자동차 부품기업 CTR을 비롯해 DB하이텍 반도체 팹, 독일 반도체 기업 인피니언(PoC), 금형 제조업체 한국알프스 등이 있다.

회사는 임대근·강태신 공동대표 체제로 운영되며, 창업자인 임대근 대표가 최대주주로 지분 39.04%를 보유해 경영권을 유지하고 있다. 2025년 3월 21일 코스닥 시장에 기술특례로 상장했으며 상장 주관사는 KB증권이었다. 상장 전에는 네이버클라우드, IBK캐피탈 등을 투자자로 유치한 바 있다.

정부 과제 참여도 확대되고 있는데, 고용노동부 산하 한국산업인력공단이 주관하는 중소 제조업 AI 전환 사업 수행기업으로 선정됐고, K-문샷 프로젝트를 통해 핵융합·차세대 원전 분야에도 산업용 AI를 공급하는 등 적용 범위를 넓히고 있다.

경쟁구도에서는 마키나락스, 원프레딕트, 애자일소다 등 국내 산업용 AI 기업들과 유사한 시장을 두고 경쟁하고 있으며, 구독형(SaaS) 매출 확대를 추진하는 경쟁사들과 비교해 사업모델의 반복 매출 비중이 상대적으로 낮다는 지적이 상장 당시부터 있었다.

연결 매출액은 2023년 43억 9,000만원에서 2024년 72억 3,000만원, 2025년 104억원으로 3년 연속 증가세를 이어갔다.

반면 영업손익은 2023년 -15억 4,000만원, 2024년 -1억 4,000만원으로 적자폭이 크게 줄었다가 2025년에는 -26억 6,000만원으로 다시 확대됐다.

지배주주 순이익 역시 2023년 -11억 9,000만원에서 2024년 -80억 2,000만원으로 대규모 손실을 기록한 뒤 2025년 -25억 3,000만원으로 손실 규모가 줄었다.

분기별로 보면 2025년 4분기 매출이 75억 2,000만원까지 급증하며 영업이익 25억 1,000만원, 순이익 25억 6,000만원으로 조사 기간 중 유일하게 분기 흑자를 기록했는데, 이는 구축형 프로젝트의 매출 인식이 4분기에 집중되는 사업 특성이 반영된 결과로 해석된다.

그러나 2026년 1분기 매출은 4억 7,000만원으로 직전 분기 대비 급감하며 영업손실 23억 7,000만원을 기록했고, 2026년 2분기에는 매출이 22억 5,000만원으로 회복됐지만 영업손실 14억 4,000만원이 지속됐다.

이러한 분기별 기복은 프로젝트 완료 시점에 따라 매출이 좌우되는 구조에서 비롯된 것으로, 연간 기준 매출 성장과 분기별 실적 변동성이 동시에 나타나는 특징을 보여준다.

영업활동현금흐름은 2023년 -10억 6,000만원, 2024년 -19억 9,000만원, 2025년 -7억 6,000만원으로 3개년 모두 마이너스를 기록해 아직 안정적인 현금창출력을 확보하지 못했음을 나타낸다.

자본총계는 2023년 자본잠식(-17억 7,000만원)에서 2024년 27억 9,000만원, 2025년 148억원으로 크게 개선됐는데, 이는 2025년 3월 코스닥 상장을 통한 자금 조달 효과가 반영된 것으로 볼 수 있다.

글로벌 산업용 AIoT 시장은 2021년 약 9.6조원에서 2027년 약 37.3조원까지 연평균 25.3% 성장할 것으로 전망되며, 신기술 개발과 기존 기술 고도화에 따라 수요가 확대될 것으로 예상된다.

국내에서는 2026년 산업통상자원부의 제조·산업 AX(AI 전환) 예산이 전년 대비 두 배로 늘어난 1조 1,000억원으로 편성돼 AI 팩토리 선도 프로젝트와 산업단지 AX 전환 사업 등이 확대될 것으로 알려졌다.

이는 중견·중소 제조업체 중심의 산업용 AI 도입을 촉진하는 정책적 배경으로 작용하고 있다. 경쟁구도에서는 마키나락스, 원프레딕트, 애자일소다 등 국내 산업용 AI 기업들이 유사한 시장을 두고 경쟁하고 있으며, 각 기업이 특화된 산업군이나 알고리즘 코어를 강조하며 차별화를 시도하고 있다.

심플랫폼은 특정 산업 전용이 아닌 범용 AI 플랫폼 구조를 갖춰 13개 산업 AI 패키지를 하나의 알고리즘 코어 기반으로 운영하고 있다는 점을 경쟁력으로 제시하고 있다.

사업모델 측면에서는 구축형 매출이 중심인 심플랫폼과 구독형(SaaS) 매출 확대를 추진하는 경쟁사 간 반복 매출 확보 방식의 차이가 상장 당시부터 시장의 관심사였다.

제조업의 AI 전환과 피지컬 AI 확산이라는 산업 사이클 초기 국면에서, 대기업뿐 아니라 중소 제조기업으로의 확산 속도가 관련 기업들의 성장 경로를 가를 핵심 변수로 꼽힌다.

회사의 향후 성과는 다수의 실증(PoC) 사업이 본계약으로 얼마나 빠르게 전환되는지에 달려 있다. CTR 창원공장을 대상으로 한 '제조 AI 품질예측·통합운영 플랫폼 실증사업'은 2026년까지 진행되며, 종료 후에는 CTR 협력사 및 경남 지역 자동차 부품 클러스터 전반으로 기술 확산이 추진될 예정이다.

글로벌 반도체 기업 인피니언과도 생산공정에 AI를 적용하는 실증 프로젝트를 진행하고 있으며, 최근 한국알프스와는 약 25억원 규모의 AI 기반 금형 제조 공정 최적화 계약을 체결했다.

정부 과제 측면에서는 고용노동부 산하 한국산업인력공단이 주관하는 중소 제조업 AI 전환 사업 수행기업으로 선정됐고, DB하이텍 반도체 팹으로의 적용 확장과 K-문샷 프로젝트를 통한 핵융합·차세대 원전 분야 공급 등으로 고난도 산업 영역 적용 범위를 넓히고 있다.

해외 매출 측면에서는 AX 플랫폼이 탑재된 서버 수출을 위한 선적을 최근 진행했으며, 회사는 이를 해외 매출 발생의 원년으로 삼겠다는 방침을 밝혔다.

이는 해외 주요 반도체 업체와 체결한 PoC 계약의 일환으로, PoC가 본계약으로 전환될 경우 말레이시아 공장 등으로 확대 적용돼 추가 매출이 발생할 것으로 회사는 전망하고 있다.

회사 측은 상반기 수주한 프로젝트들이 순차적으로 매출로 인식되고 있으며 제조·반도체 분야를 중심으로 산업 현장의 AI 도입 수요가 확대되고 있는 만큼 하반기에도 성장 흐름을 이어갈 것으로 기대한다고 밝혔다.