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Seoul Information Service · 금융 · 코스닥 · 리포트 2026-06-19
국내 유일 5개 신용정보 허가 보유 기업인 서울평가정보는 2025년 3개년 이익 턴어라운드를 완성했으나, 2026년 1분기 지배주주 순손실 전환으로 극심한 계절성과 비용 구조 변화에 대한 점검이 요구된다.
서울평가정보(구 SCI평가정보)는 1992년 신용조사업으로 설립되어 현재 신용조회·신용평가·신용조사·채권추심·민원업무대행 등 5개 신용정보 사업 허가를 모두 보유한 국내 유일의 종합 신용정보서비스 기업이다. 진원홀딩스컴퍼니 그룹의 계열사로서 1999년 코스닥에 상장됐으며, 종속회사인 서울신용평가는 기업어음(CP)·자산유동화증권(ABS)·전자단기사채 신용평가업을 별도로 수행한다. 매출 구성은 신용조회수수료가 약 85%로 압도적 비중을 차지하며, 채권추심수수료 약 7%, 신용조사수수료 약 4%, 신용평가수수료 약 3% 순으로 나머지를 구성한다. 주요 서비스로는 개인 종합신용관리 서비스 SIREN24, 기업 신용등급 산정 BIZRATING, 기업 기술신용평가 서비스 TCB(Tech Credit Bureau), 기업정보조회서비스 등이 있으며, 금융기관·공공기관·일반사업자·개인이 고루 수요처를 형성한다. 경쟁사로는 NICE평가정보와 코리아크레딧뷰로(KCB)가 있으나, 서울평가정보는 5개 사업 모두를 영위하는 유일한 사업자로 차별화된다. 최근에는 생성형 AI를 활용한 평가 프로세스 개선, 기술분석보고서 발간, 기술특례상장 컨설팅 서비스 도입 등 서비스 다각화를 추진하고 있다. 신용조회 기반의 반복적 수익 구조와 허가제 사업의 높은 진입장벽이 수익 안정성을 지지하는 한편, 이익 창출이 기업신용평가 갱신 수요가 집중되는 Q2에 편중되는 계절성이 사업 구조상 뚜렷하게 나타난다.
2025년 연간 연결 기준 매출액은 412.6억원(전년 대비 +8.3%), 영업이익 67.6억원(OPM 16.4%, +31.0%), 지배주주 귀속 당기순이익 67.9억원(+152.7%)으로 3개 지표 모두 최근 4개년 최고치를 기록했다. 2023년 매출 343.7억원·영업이익 4.0억원(OPM 1.2%)으로 낙폭이 컸던 구간에서 2024년 회복(매출 380.8억원, 영업이익 51.6억원, OPM 13.6%), 2025년 큰 폭 개선으로 이어진 3개년 이익 턴어라운드 흐름이 확인된다. 2024년에는 영업이익(51.6억원) 대비 지배주주 순이익(26.9억원)이 절반 수준에 그쳤으나, 2025년에는 영업이익과 순이익이 거의 같은 수준(67.6억원 vs 67.9억원)으로 수렴해 비영업 손익 구조가 정상화된 것으로 보인다. 영업현금흐름(CFO)은 2025년 79.2억원으로 전년(72.5억원)보다 개선됐으며, 2023년의 -17.5억원에서 극적으로 회복돼 현금창출력의 구조적 안정화를 나타낸다. 분기별로는 극심한 계절성이 확인된다. 2025년 Q2에 매출 154.5억원·영업이익 65.1억원이 집중된 반면, Q1(2.4억원)·Q3(7.7억원)·Q4(-7.6억원)는 미미한 수준에 그쳐 연간 영업이익의 약 96%가 Q2 단일 분기에서 발생했다. 이는 기업신용평가 보고서가 연간 단위 계약 방식으로 상반기에 갱신되는 수요 구조에서 비롯된다. 2026년 1분기 매출은 88.3억원으로 전년 동기(85.7억원) 대비 +3.1% 증가했으나, 영업이익은 2.7억원에 그쳤으며 지배주주 귀속 당기순이익은 -4.6억원으로 손실 전환했다. 이는 2025년 1분기 순이익(+3.1억원)에서 반전된 것으로, 영업이익과 순이익 간 7.3억원 이상의 격차는 비영업 항목(투자손실 또는 일회성 비용)의 영향이 커진 것으로 해석된다. 부채비율은 2025년 17.9%로 금융업종 내에서도 매우 낮은 수준을 유지해 재무 건전성은 양호하다.
국내 신용정보 시장은 금융권 디지털 전환과 인터넷전문은행 성장을 배경으로 신용평가 수요가 구조적으로 확대되는 국면에 있다. 핀테크 발달과 인터넷전문은행 출범 이후 비대면 거래 채널이 확장되며 신규 신용평가 수요가 창출됐고, 본인인증 사업도 비대면 거래 증가에 따라 전반적인 성장 추세를 유지하고 있다. 인터넷전문은행 3사(카카오뱅크·케이뱅크·토스뱅크)는 중저신용자 대출 비중 목표를 2026년 32%, 2027년 33%, 2028년 35%로 단계적으로 상향하고 있어 정교한 신용평가 모형에 대한 수요가 구조적으로 증가할 것으로 전망된다. 데이터3법 개정으로 빅데이터 활용 기반이 마련돼 물류·유통 등 비금융 영역에서의 대안 신용평가 모형 개발 수요도 확장되는 추세다. 반면 금융위원회는 신규 CB사 진입 및 규제 완화 방침을 유지하고 있으며, 전통적으로 NICE평가정보와 KCB가 지배했던 기업정보조회 시장에 카드사 등 비금융사가 진출하면서 경쟁 강도가 점진적으로 높아지고 있다. 토큰증권(STO) 시장은 금융위가 2026년 2월 예비인가 사업자(KDX 및 NXT 컨소시엄)를 선정하면서 제도권 출범이 가시화됐고, 실물 자산의 토큰화·평가·데이터 서비스 수요라는 신규 시장을 형성할 가능성이 높다. 전통 신용정보 사업의 외형 성장보다 AI·대안 데이터 기반의 차별화된 평가 모형 구축 역량이 장기 경쟁력의 핵심 요소로 부각되고 있다.
| 주가 | ₩1,560 |
|---|---|
| 시가총액 | 548억원 |
| PER | 9.1 |
| PBR | 1.79 |
| ROE | 22.1% |
| 배당수익률 | 5.13% |
하나증권은 2026년 3월 발간한 리포트에서 기업신용평가 부문의 구조적 효율화, 보고서 단가 개선, 고마진 포트폴리오 전환이 본격화됨에 따라 2026년 매출 약 440억원, 영업이익 약 100억원(OPM 약 22.7%)을 전망한 바 있다. 생성형 AI를 활용한 평가 프로세스 개선과 기술분석보고서 발간, 기술특례상장 컨설팅 서비스 도입은 고마진 신규 매출원으로 작동하며 수익성 개선에 기여할 것으로 기대된다. 서울평가정보는 2026년 2월 금융위원회로부터 STO 장외거래소 예비인가를 받은 NXT 컨소시엄(넥스트레이드-뮤직카우)에 전략적 투자자로 출자하며 사업에 참여했고, 서비스 출범 시 평가 및 데이터 영역을 중심으로 협력 관계를 확대할 계획이다. NXT 컨소시엄은 공정거래위원회로부터 무혐의 결정을 통지받은 후 신설 법인명(가칭 '넥스체인지')을 확정하고 본인가 신청을 위한 후속 절차를 본격화했다. 2026년 2월 결정된 자기주식 약 35.5만 주 소각은 총 발행 주식수 대비 약 1%에 해당하며, 추가 소각도 검토 중인 것으로 파악돼 주당 가치 제고 흐름이 이어질 가능성이 있다. 인터넷은행의 개인사업자 대출 시장 확대와 정부의 포용금융 정책 강화는 개인사업자 신용평가 데이터 수요를 구조적으로 끌어올리는 배경으로 작용할 전망이다. 다만 2026년 1분기의 지배주주 순손실 전환은 비용 구조 변화 또는 비영업 요인을 시사하므로 연간 실적 목표 달성 여부는 핵심 성수기인 Q2 실적 확인이 선행돼야 한다.
주당순자산(BPS) 872원 대비 현재 주가는 순자산을 웃도는 프리미엄 구간에서 거래되고 있으며, 이는 허가 기반 신용정보 사업의 진입장벽 가치와 이익 회복 흐름이 주가에 반영된 결과로 해석된다. 주당순이익(EPS) 171원을 기준으로 한 이익 배수는 코스닥 소형 금융·데이터 업종의 일반적 거래 밴드 내에서 형성되어 있으며, 이익의 대부분이 Q2에 집중되는 계절성 구조상 분기 단위 환산을 통한 연간 이익 추정 시 주의가 필요하다. DPS는 2020년 35원에서 2024년 60원, 2025년 80원으로 단계적으로 확대됐으며, 현 주가 수준에서의 배당수익률은 코스닥 업종 평균을 웃도는 편에 속한다. 2026년 2월 결정된 자사주 약 35.5만 주 소각은 발행 주식수를 약 1% 감소시켜 주당순자산(BPS) 및 주당순이익(EPS) 지표를 소폭 개선하는 방향으로 작용한다. 이익 구조의 극심한 Q2 쏠림과 디지털 신사업(STO 등) 수익화 시점의 불확실성은 이익 배수의 안정적 형성 여부를 판단하는 데 주요 변수로 작용한다.
서울평가정보는 국내에서 신용조회·신용평가·신용조사·채권추심·민원업무대행 5개 신용정보 사업 허가를 모두 보유한 유일한 기업으로, 경쟁자가 동일한 사업 포트폴리오를 단기간에 구축하는 것은 사실상 불가능하다. 신용정보업은 금융당국의 엄격한 허가제를 근거로 운영되며, 수십 년간 축적된 데이터베이스와 고객 네트워크는 신규 진입자가 단기 복제할 수 없는 강점이다. 이 독점적 지위는 안정적인 반복 수익 기반과 단가 결정력을 뒷받침하는 핵심 경쟁 우위다.
인터넷전문은행 3사의 중저신용자 대출 비중 목표가 2026~2028년간 단계적으로 상향되면서 개인사업자 신용평가 데이터와 정교한 신용모형에 대한 수요가 구조적으로 확대될 전망이다. 정부의 포용금융 강화 기조 역시 비대면 신용평가 및 대안 신용평가 모형에 대한 외부 수요를 지속 자극할 것으로 예상된다. 비대면 거래 증가에 따른 본인인증 수요 증가도 안정적 매출 성장을 지지하는 추가 요인이다.
생성형 AI 기반 평가 프로세스 개선과 기술특례상장 컨설팅 서비스 도입은 고마진 신규 수익원을 발굴하는 전략적 행보다. STO 장외거래소 NXT 컨소시엄에 대한 전략적 출자는 제도권 디지털 금융 인프라 선점 기회를 제공하며, 평가·데이터 사업의 외연 확장 가능성을 연다. DPS를 2020년 35원에서 2025년 80원으로 꾸준히 높이고 자사주 소각을 병행하는 주주환원 강화 기조는 중장기 주당 가치 제고 의지를 반영한다.
2025년 연간 영업이익의 약 96%가 Q2 단일 분기에 집중되는 극심한 계절성은 연간 실적 전망의 가시성을 구조적으로 낮춘다. Q1·Q3·Q4의 영업이익은 미미하거나 적자인 경우가 반복되어 비성수기 고정비 부담이 상당하다는 것을 시사한다. 기업신용평가 갱신 수요가 어느 한 해 상반기에 위축되거나 이연될 경우 연간 이익이 크게 훼손될 수 있는 집중 리스크가 상존한다.
금융위원회의 신규 기업 CB사 진입 허용 방침은 중장기적으로 시장 분할 리스크를 높이며, 기존 데이터 우위가 희석될 가능성이 있다. 전통적으로 NICE평가정보·SCI평가정보가 지배하던 기업정보조회 시장에 카드사 등 비금융사가 참여하면서 경쟁 변수가 다변화되고 있다. 빅테크·핀테크 기업들도 자체 대안 신용평가 모형을 고도화함에 따라 기존 신용평가사가 금융기관에 제공하던 외부 모형 수요가 일부 대체될 가능성도 배제하기 어렵다.
2026년 1분기 영업이익은 전년 동기 대비 소폭 증가했으나, 지배주주 귀속 당기순이익이 -4.6억원으로 전환된 것은 영업외 비용 증가 또는 일회성 손실의 발생 가능성을 시사한다. STO 컨소시엄 출자 등 신사업 투자 활동이 단기 비용 증가로 이어지거나, 지분법 손실·투자자산 평가손 등이 발생했을 가능성이 있다. 이러한 비영업 요인의 성격이 일시적인지 구조적인지 여부는 반기보고서 공시 이후에야 명확히 파악할 수 있다.
서울평가정보는 5개 신용정보 사업 허가를 독점적으로 보유한 국내 유일 종합 신용정보 기업으로, 허가 기반 진입장벽과 수십 년간 축적된 데이터베이스가 핵심 경쟁 우위다. 2025년에는 매출 412.6억원·영업이익 67.6억원·지배주주 순이익 67.9억원으로 최근 4개년 최고 실적을 기록하며 2023년 이익 저점 이후 완연한 턴어라운드를 확인했다. 생성형 AI 기반 사업 고도화, STO 거래소 NXT 컨소시엄 출자, 자사주 소각 및 DPS 확대로 수익성 개선과 주주환원 강화를 병행하는 전략적 행보는 중장기 기업가치 제고 방향과 부합한다. 그러나 이익의 약 96%가 Q2 단일 분기에 집중되는 극심한 계절성은 연간 실적 변동성을 높이고 예측 가시성을 낮추는 구조적 한계이며, 2026년 1분기 지배주주 순손실 전환(-4.6억원)은 비영업 비용 변화에 대한 추가 확인을 요구한다. 금융위의 신규 CB사 진입 허용 정책과 비금융사의 신용정보 시장 진출은 중장기 경쟁 구도 변화의 잠재적 위협 요인으로 공존한다. 2026년 투자자들의 핵심 모니터링 포인트는 성수기 Q2 실적의 전년 수준 유지 여부, 반기보고서를 통한 Q1 순손실 원인 규명, STO 본인가 및 서비스 출범 시점이다. 이 세 가지 이벤트의 결과에 따라 회사의 성장 궤도와 이익 구조의 안정성에 대한 시장의 판단이 구체화될 것으로 보인다.
English version
Seoul Credit & Information, Korea's sole holder of all five credit information licenses, completed a multi-year earnings turnaround in 2025, but a swing to a controlling-shareholder net loss in 2026 Q1 has reignited scrutiny over its severe earnings seasonality and evolving cost structure.
Seoul Credit & Information (formerly SCI Credit & Information), established in 1992, is the only domestic company holding all five credit information service licenses: credit inquiry, credit rating, credit investigation, debt collection, and civil complaint agency services. As a member of the Jinwon Holdings Company group and listed on KOSDAQ since 1999, it operates Seoul Credit Rating as a subsidiary, which performs credit assessments on commercial paper (CP), asset-backed securities (ABS), and electronic short-term bonds. Revenue is dominated by credit inquiry fees at roughly 85%, followed by debt collection fees (~7%), credit investigation fees (~4%), and credit rating fees (~3%). Core services include SIREN24 for personal credit management, BIZRATING for corporate credit scoring, and TCB (Technology Credit Bureau) for technology-based credit assessment; demand comes from financial institutions, public agencies, general businesses, and individuals alike. While NICE Credit Information and Korea Credit Bureau (KCB) are main competitors, Seoul Credit & Information differentiates itself as the sole operator covering all five licensed business lines. The company is actively diversifying through generative AI-enhanced assessment workflows, the launch of a technical analysis report service, and a new technology-IPO consulting offering. A recurring revenue base from credit inquiry subscriptions and high licensing barriers support earnings stability, though a pronounced seasonality in which Q2 accounts for the bulk of annual profit remains a structural characteristic of the business model.
In fiscal 2025, consolidated revenue reached KRW 41.3 bn (+8.3% YoY), operating profit KRW 6.8 bn (OPM 16.4%, +31.0%), and controlling-interest net profit KRW 6.8 bn (+152.7%), all marking four-year highs. This caps a three-year turnaround: from a trough in 2023 (revenue KRW 34.4 bn, operating profit KRW 400 mn, OPM 1.2%) through recovery in 2024 (revenue KRW 38.1 bn, operating profit KRW 5.2 bn, OPM 13.6%) to the 2025 peak. In 2024, the controlling-interest net profit (KRW 2.7 bn) was roughly half of operating profit (KRW 5.2 bn), whereas in 2025 the two figures converged closely (KRW 6.8 bn each), suggesting a normalization of non-operating items. Operating cash flow (CFO) also improved to KRW 7.9 bn in 2025, up from KRW 7.2 bn in 2024 and a dramatic recovery from the negative KRW -1.8 bn in 2023. Quarterly data reveal extreme seasonality: in 2025, Q2 delivered KRW 15.5 bn in revenue and KRW 6.5 bn in operating profit, while Q1 (KRW 240 mn), Q3 (KRW 770 mn), and Q4 (-KRW 764 mn) produced negligible or negative results—approximately 96% of full-year operating profit came from Q2 alone, reflecting concentrated demand from annual corporate credit-rating renewals in the first half. In 2026 Q1, revenue grew modestly to KRW 8.8 bn (+3.1% YoY), but operating profit was only KRW 268 mn, and controlling-interest net profit turned negative at -KRW 461 mn, reversing from +KRW 312 mn a year earlier. The gap between operating profit and net profit implies material non-operating headwinds, the nature of which will need to be clarified. The debt-to-equity ratio of 17.9% in 2025 reflects a conservatively leveraged balance sheet.
The domestic credit information market is in a phase of structural demand expansion, driven by the digital transformation of the financial sector and the growth of internet-only banks. Fintech development and the entry of internet banks have broadened non-face-to-face transaction channels, creating new credit evaluation demand, while the identity verification business continues to grow in line with rising contactless commerce. Korea's three internet banks (Kakao Bank, K bank, Toss Bank) are progressively raising their mid-to-low credit borrower lending targets to 32% in 2026, 33% in 2027, and 35% in 2028, pointing to structurally rising demand for more sophisticated credit scoring models. The amendment of the Data Three Acts (covering personal data protection, credit information, and telecommunications) has laid the groundwork for big data utilization, extending the reach of alternative credit assessment models into non-financial sectors such as logistics and distribution. On the competitive side, the Financial Services Commission (FSC) continues to allow new credit bureau entrants and ease regulations, while card companies and other non-traditional players are entering the corporate information inquiry market that NICE Credit Information and KCB have historically dominated. The STO (Security Token Offering) market came into sharper focus after the FSC designated two provisional licensees (KDX and NXT consortia) in February 2026, with the prospect of creating a new demand vertical for tokenized asset valuation and data services. Over the longer term, the ability to build differentiated AI- and alternative data-based assessment models is increasingly regarded as the core competitive differentiator, rather than scale alone in traditional credit services.
| Price | ₩1,560 |
|---|---|
| Market cap | ₩0.05T |
| P/E | 9.1 |
| P/B | 1.79 |
| ROE | 22.1% |
| Dividend yield | 5.13% |
In a March 2026 research note, Hana Securities projected 2026 revenue of approximately KRW 44 bn and operating profit of approximately KRW 10 bn (OPM ~22.7%), citing structural efficiency gains in the corporate credit-rating segment, improved per-report pricing, and a portfolio shift toward higher-margin products. The integration of generative AI into assessment workflows, launch of dedicated technology analysis reports, and introduction of a technology-IPO consulting service are expected to open new high-margin revenue streams. In February 2026, the company invested as a strategic partner in the NXT consortium (Nexttrade-Music Cow), which received preliminary FSC approval for an STO OTC exchange, with plans to expand cooperation in rating and data services upon the exchange's formal launch. After the Fair Trade Commission cleared NXT of technology-theft allegations in June 2026, the consortium finalized its new legal entity name (tentatively 'NexChange') and began formal procedures to apply for full regulatory authorization. The cancellation of approximately 355,000 treasury shares (roughly 1% of total shares outstanding), with further buybacks and cancellations under consideration, is designed to progressively improve per-share metrics. The structural expansion of internet banks into sole-proprietor lending and strengthening of inclusive finance policies are expected to sustain demand for individual business-operator credit data. However, the net loss in 2026 Q1 signals potential changes in costs or non-operating items, meaning that verification of Q2 peak-season results is a prerequisite for assessing full-year target attainability.
The current share price trades at a premium to book value per share (BPS of KRW 872), a level that the market appears to attribute to the licensing moat of the credit information business and the trajectory of earnings recovery. The implied earnings multiple based on EPS of KRW 171 is broadly in line with the typical trading range for small-cap financial data companies on KOSDAQ, though the structural concentration of profit in Q2 makes simple annualization of quarterly earnings unreliable. The DPS trend has been consistently upward—from KRW 35 in 2020 to KRW 60 in 2024 and KRW 80 in 2025—and the resulting dividend yield at current prices is above the KOSDAQ sector average. The February 2026 treasury share cancellation (approximately 355,000 shares, or roughly 1% of shares outstanding) incrementally improves per-share metrics including BPS and EPS. The highly concentrated Q2 earnings structure and uncertain timing of revenue contribution from digital new businesses such as STO participation are the key variables in assessing whether the current valuation multiple is sustainable.
Seoul Credit & Information is the only domestic company holding all five credit information licenses simultaneously, making it effectively impossible for a competitor to replicate its full business portfolio in the near term. The credit information industry operates under strict FSC licensing, and the company's decades-long database and client network represent durable advantages that new entrants cannot quickly replicate. This monopoly position underpins a stable recurring revenue base and meaningful pricing power.
The three major internet banks are progressively raising their mid-to-low credit borrower lending targets through 2028, pointing to structurally increasing demand for sole-proprietor credit data and sophisticated scoring models. The government's ongoing push for inclusive finance is expected to sustain external demand for non-face-to-face and alternative credit evaluation services. Rising demand for identity verification services in line with broader growth in contactless transactions provides an additional tailwind for stable revenue growth.
The integration of generative AI into assessment workflows and the introduction of technology-IPO consulting represent high-margin new revenue initiatives. Strategic investment in the NXT STO OTC exchange consortium provides a first-mover opportunity in regulated digital financial infrastructure, potentially broadening the company's rating and data service reach. A track record of consistently raising DPS from KRW 35 in 2020 to KRW 80 in 2025, combined with treasury share cancellations, reflects a sustained commitment to per-share value enhancement.
The fact that approximately 96% of 2025 annual operating profit was generated in a single quarter (Q2) structurally limits the visibility of full-year earnings forecasts. Recurring near-zero or negative operating results in Q1, Q3, and Q4 indicate a material fixed-cost burden during off-peak quarters. A contraction or deferral of corporate credit-rating renewal demand in any given first half could substantially impair the full-year result, representing a significant concentration risk.
The FSC's policy of allowing new corporate credit bureau entrants poses a medium-to-long-term market fragmentation risk and could dilute the company's data advantage. The entry of card companies and other non-financial players into the corporate information inquiry market—previously dominated by NICE Credit Information and SCI—adds competitive complexity. As big-tech and fintech firms continue to refine their in-house alternative credit scoring models, some of the external model demand that credit bureaus provide to financial institutions could eventually be internalized.
Although Q1 2026 operating profit improved modestly year-over-year, the swing to a controlling-shareholder net loss of -KRW 461 mn implies either higher non-operating expenses or the occurrence of one-off charges. New business investments such as the STO consortium stake may have contributed to near-term cost increases, or equity-method losses and investment valuation adjustments may have played a role. Whether these non-operating factors are transitory or structural will only become clear following the release of the semi-annual report.
Seoul Credit & Information stands as Korea's only comprehensive credit bureau with an exclusive hold on all five credit information licenses, making its data assets and regulatory moat the central pillars of its competitive position. Fiscal 2025 delivered four-year highs across revenue (KRW 41.3 bn), operating profit (KRW 6.8 bn, OPM 16.4%), and controlling-interest net profit (KRW 6.8 bn), confirming a clean multi-year recovery from the 2023 earnings trough. Strategic moves including generative AI integration, investment in the NXT STO exchange consortium, treasury share cancellation, and a steadily rising DPS align with a longer-term goal of improving both profitability and per-share value. Against these positives, approximately 96% of 2025 annual operating profit was generated in a single quarter (Q2), a structural concentration that amplifies earnings volatility and limits forecast visibility; the 2026 Q1 swing to a net loss also calls for clarification of the non-operating factors at play. The FSC's openness to new credit bureau entrants and the encroachment of non-financial firms into the credit data market represent medium-to-long-term competitive headwinds. For 2026, the three most consequential events to monitor are the magnitude of Q2 peak-season results relative to the prior year, the semi-annual filing's explanation of Q1 non-operating losses, and the timing and progress of NXT's full STO exchange authorization. The outcome of these events will materially shape the market's assessment of the company's earnings trajectory and structural resilience.
본 리포트는 공시(DART)·시장 데이터(KRX) 기반의 AI 생성 정보 자료이며 투자 권유가 아닙니다.
This report is AI-generated from public disclosures (DART) and market data (KRX) for informational purposes only. It is not investment advice.
데이터 기준 2026-08-07 · KOSAI
(full report)